الاستثمار غير المباشر في العملات المشفرة

مقدمة:

الاستثمار غير المباشر في العملات المشفرة من الطرق التي تعتبر أرخص وأقل خطورة من طرق الاستثمار المباشر في العملات الرقمية. حيث يعتمد الاستثمار المباشر على شراء عملات البيتكوين أو الايثريوم أو العملات البديلة الأخرى. وسنقدم إليك في المقالة التالية كل ما تحتاج إلى معرفته إذا كنت تريد الاستثمار في العملات المشفرة دون شراء هذه العملات.

ما هو الاستثمار غير المباشر في العملات المشفرة؟

إذا كنت لا ترغب في فتح حساب في منصة العملات المشفرة وشراء العملات المشفرة، فلديك خيارات. يمكنك الاستثمار في العملات المشفرة بشكل غير مباشر من خلال الطرق التقليدية. مثل الأسهم وصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) ، وبالتالي دخول معترك العملات المشفرة.

هناك إيجابيات وسلبيات يجب مراعاتها، بما في ذلك الأمن والرسوم ومخاطر الخسائر. عندما تشتري عملة مشفرة من خلال طرف ثالث، فإنها ستكسب المال بطريقة أو بأخرى. لذلك يجب عليك أن تأخذ في الاعتبار أي تكاليف إضافية عند اتخاذ قرار بشأن شراء العملات المشفرة باستخدام طريقة غير مباشرة.

طرق الاستثمار غير المباشر في العملات المشفرة:

فيما يلي بعض الطرق التي يمكن من خلالها الاستثمار في العملات المشفرة بشكل غير مباشر.

صناديق الاستثمار المتداولة المشفرة:

عند محاولة الوصول على نطاق واسع إلى فئة أصول معينة. فإن منفذ الاتصال الأول عادة ما يكون صندوق استثمار متداول (ETF). يمكن العثور على صناديق الاستثمار المتداولة التي تتبع كل شيء تقريبا، بدءا من الذهب وحتى مؤشر S&P 500. ولسوء الحظ، مع العملات المشفرة، يكون الأمر معقد بعض الشيء.

رفضت هيئة الأوراق المالية والبورصة (SEC) طلبات الحصول على صناديق استثمار متداولة للعملات المشفرة. قائلة إن أيا من المتقدمين لم يتحقق حتى الآن من كيفية حماية المستثمرين من التلاعب بالسوق. ومع ذلك، أعطت الهيئة التنظيمية الضوء الأخضر لصناديق الاستثمار المتداولة التي تمتلك عقوداً مستقبلية مرتبطة بسعر البيتكوين. تشمل الأمثلة صندوق ProShares Bitcoin Strategy ETF ( BITO )، وValkyrie Bitcoin Strategy ETF ( BTF )، وVanEck Bitcoin Strategy ETF (XBTF)، وGlobal X Blockchain & Bitcoin Strategy ETF ( BITS ).

هناك صعوبات في الاستثمار في العملات المشفرة بهذه الطريقة. أولا، العقود الآجلة لا تحقق بالضرورة نفس العوائد التي تحققها الأصول المستهدفة. ثانياً، يمكن أن يكون لصناديق الاستثمار المتداولة للمنتجات المعقدة والمتخصصة، مثل تلك المتعلقة بالعملات المشفرة، رسوم تؤثر على عوائدك المحتملة.

صناديق التشفير المغلقة أو الصناديق الائتمانية:

يعد الاستثمار في صندوق مغلق أو صندوق ائتماني خيار آخر لأولئك الذين يبحثون عن وسائل غير مباشرة للمضاربة في العملات المشفرة. Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) هو الأكثر شهرة في هذه الفئة. يتتبع GBTC سعر سوق Bitcoin ويمكن شراؤه من معظم حسابات الاستثمار.

إحدى مشكلات صناديق الاستثمار مثل GBTC هي أنها تميل إلى أن تكلف أكثر من صناديق الاستثمار المتداولة. والسبب الآخر هو أن أسعارها لا تتوافق دائماً مع العملات المشفرة التي يمتلكونها.

تعني المشكلات التنظيمية أن أسهم GBTC يتم تداولها بسعر مخفض مقابل Bitcoin. يحمل الصندوق أيضاً نسبة نفقات تبلغ  %2 إنها تتقاضى في الأساس %2 مقابل شراء Bitcoin والاحتفاظ به في محفظة باسمك. يمكنك القيام بذلك بنفسك، بالطبع، دون دفع هذه الرسوم.

لا تعد أسهم GBTC المرتبطة بالبيتكوين هي الخيار الوحيد. تقدم الشركة، التي تقول إنها أكبر مدير لأصول العملات المشفرة في العالم، أيضاً استثمارات أخرى متعلقة بالعملات المشفرة وصناديق عملات مشفرة أخرى مثل Osprey Bitcoin Trust.

العملات المشفرة وأسهم Blockchain:

إذا كنت ترغب في شراء سهم يدخلك إلى العملات المشفرة، فيمكنك الاختيار من بين الشركات التي تعمل في مجال blockchain وتلك التي تستثمر في العملات المشفرة أو تحتفظ بها في ميزانياتها العمومية.

غالباً ما تشارك الشركات المتخصصة في تكنولوجيا blockchain في تعدين العملات المشفرة، وتطوير البرمجيات، وغيرها من الخدمات القائمة على blockchain. تشمل الأسهم البارزة Riot Blockchain ( RIOT )، وCanaan ( CAN )، وHIVE Blockchain Technologies ( HIVE )، وBitfarms ( BITF ). تتمتع هذه الشركات بمقايضات مخاطر ومكافآت مختلفة عن تلك التي تستثمر بشكل مباشر في العملات المشفرة، وغالباً ما تسلط الضوء على مجموعة متنوعة من العروض داخل قطاع العملات المشفرة الأوسع.

وبدلاً من ذلك، تحتفظ بعض الشركات بالعملات المشفرة مباشرة. تعد Coinbase ( COIN ) واحدة من أكبر وأشهر بورصات وأسهم العملات المشفرة.

بشكل عام، عندما يكون هناك اتجاه هبوطي في أسعار العملات المشفرة، فإن الأسهم ذات الصلة تعاني أيضاً. يعد هذا التقلب مجرد أحد المخاطر الكامنة في هذا القطاع. وهي نقطة أساسية يجب تذكرها عند تعريض محفظتك للمنتجات ذات الصلة بالعملات المشفرة. نظراً للتغيرات السريعة في لوائح العملات المشفرة وتحركات السوق، فمن الحكمة التفكير في تنويع محفظتك للحماية من المخاطر واستشارة متخصص مالي موثوق به إذا كانت لديك أي شكوك حول خططك الاستثمارية.

التشفير وأموال التقاعد الخاص بك:

قد تتمكن من استثمار جزء من أموال التقاعد الخاصة بك في العملات المشفرة بأقل جهد. في عام 2022، قالت شركة Fidelity أنه سيتم منح العملاء الفرصة لإضافة Bitcoin إلى حساباتهم التقاعدية وستقوم شركة Fidelity بشراء العملات نيابة عنهم والاحتفاظ بها في حساب الأصول الرقمية.

تعد هذه الخطوة خطوة رئيسية نحو جلب العملات المشفرة بالكامل إلى الاتجاه السائد من خلال محافظ استثمار التقاعد التقليدية. قد يكون هذا الخيار متاحاً لك، على الرغم من أن الأمر متروك لصاحب العمل لاتخاذ القرار.

نقاط المكافأة, مكافآت بطاقات الائتمان:

تعد مكافآت بطاقات الائتمان طريقة أخيرة لملء محفظة العملات المشفرة الخاصة بك دون فتح محفظتك الورقية.  تتيح لك العديد من البطاقات كسب العملات المشفرة عند التمرير أو النقر أو القيام بأي شيء آخر لاستخدام بطاقة الائتمان للدفع. تتضمن أمثلة بطاقات ائتمان العملات المشفرة بطاقة BlockFi Rewards Visa Signature وبطاقة Gemini الائتمانية وبطاقة Upgrade Bitcoin Rewards Visa. تتميز بورصة Crypto.com وCoinbase أيضاً بعرض بطاقة المكافآت.

توفر بعض البطاقات، مثل بطاقة الائتمان الشخصية SoFi أو Venmo، خيارات استرداد مرنة، بما في ذلك العملة المشفرة. عندما تربح العملات المشفرة كمكافأة على بطاقة الائتمان، فإنك تستثمر في العملات المشفرة دون شراء العملات المشفرة. حتى لو انخفضت قيمتها، فإنك لم تدفع مقابل العملة المشفرة، لذا فإن كل ما تكسبه يشبه أي نظام نقاط بطاقة ائتمان آخر.

كيف يمكن للمبتدئين البدء في الاستثمار في العملات المشفرة؟

قد تكون معرفة كيفية الاستثمار في العملات المشفرة أمراً مخيفاً، نظراً لتعقيد تقنية blockchain، والضجيج المحيط بها، والعملات العديدة المتاحة. وتتمثل الخطوة الأولى في التعرف على أساسيات العملات المشفرة, وكيف تدعمها تقنية blockchain. ونوع محفظة التشفير التي ستحتاج إليها، والاختلافات بين العملات المشفرة مثل Bitcoin وEthereum والعملات البديلة. يمكن أن تكون الموارد التي تتيحها بعض المنصات, والدورات التي تقدمها الجامعات – والعديد منها متاح مجاناً عبر الإنترنت – لا تقدر بثمن. قد تكون منصات مثل Coinbase أو بينانس خياراً جيداً لخطواتك الأولية في السوق. نظراً لأنها تحتوي على واجهات وموارد يمكن الوصول إليها لإرشادك. بمجرد الدخول، ابق على اطلاع بأخبار العملات المشفرة والتطورات التنظيمية.

كيف يمكنني الحصول على العملات المشفرة دون إنفاق المال؟

تقدم بعض الشركات العملات المشفرة مقابل خدمة ما. مثل إحالة شخص ما إلى برنامج ما، أو إكمال استبيان، أو إكمال ألغاز captcha، أو مشاهدة الإعلانات. هناك أيضاً مجموعة من بطاقات الائتمان تكافئ الإنفاق بالعملات المشفرة.

الخلاصة:

يتطلب الاستثمار في العملات المشفرة بشكل مباشر الإعداد في البورصة وإيجاد طرق لتخزين عملاتك الرقمية بأمان. ويمكن أن يعني أيضاً احتمال وجود الكثير من الأموال مرتبطة بأصل واحد فقط شديد التقلب.

ولحسن الحظ، هناك بدائل. حيث يمكنك الاستثمار في العملات المشفرة بشكل غير مباشر من خلال صناديق الاستثمار المتداولة التي تمتلك عقوداً مستقبلية مرتبطة بأسعار العملات. أو الصناديق المتخصصة أو الصناديق الائتمانية. أو عن طريق شراء أسهم في الشركات العاملة في مجال تعدين العملات المشفرة, وتطوير البرمجيات، وغيرها من الخدمات. وبدلاً من ذلك، يمكنك التفكير في الحصول على بطاقة ائتمان مع مكافآت العملة المشفرة. أو معرفة ما إذا كان صاحب العمل يقدم فئة الأصول هذه من خلال أموال التقاعد الخاص بك.